偿还借款归哪个现金流量？这个填错报表可能被银行拉黑

上个月我去了一家制造业企业做调研，财务老李拿着现金流量表跟我抱怨说，由于一笔借款还款的分类问题差点导致一笔300万续贷申请被耽误了。当时信贷员看了一眼报表就皱起了眉头问："这笔钱怎么填到经营活动里去了？" 老李那时候愣住了。这事还款时应该使用哪个现金流量，听起来是会计技术问题，实际上关系到银行对你的企业经营状况的看法。填错的话轻则要整改、重则会被认为财务造假。

为什么借款本金的分类总是让人头疼

财务人员或者企业主对于这个问题感到困惑，原因就是没有弄清楚现金流量的三类划分逻辑。现金流量表把企业的钱进进出出分为经营活动、投资活动和筹资活动三个部分。借款这件事情上本来就与"筹资"二字紧密相连。

借的时候是筹资流入，还的时候自然就是筹资流出。逻辑听起来挺顺的对吧？但是到了实际操作中很多人就懵了。尤其是短期周转类借款，今天借钱明天还款，或者用钱去买原材料，到期后脑子就会变得混乱不清。

实际上，我见过不下十家企业把偿还借款本金填到"支付其他与经营活动有关的现金"中。理由听起来也挺有道理：这钱是用于经营周转所借的，并不能算作经营吗？但是银行那边根本就站不住脚。

偿还借款本金和利息的现金流量不同

这里有一个坑，很多人掉进去就出不来了。本金和利息在现金流量表中实际上是两条路。

偿还借款本金要计入筹资活动，项目名称为"偿还债务所支付的现金"。不管你是短期借钱还是长期借钱，只要还的是本金就要填到这个里面来。去年我采访过一个做服装加工的老板陈先生，在他把几笔小额贷款本金算作经营活动的一部分之后，银行系统运行数据发现他的经营性现金流是负数而筹资性的却没有动静，于是触发了风险预警。

那么利息是多少呢？利息支出一般列在经营活动部分中，“分配股利、利润或偿付利息所支付的现金”这一项。注意了，该类别的归为筹资活动里，在很多银行内部评分系统当中，利息支出会单独计算出来作为你的财务成本负担之一。不同银行的具体方法差别很大，我只熟悉几家大行的做法，其他地方就不清楚了。

有人会问：那么如果是融资租赁的话呢？或者保理业务呢？这个问题很好。融资租赁本金还款属于筹资活动，但是有些非标产品边界不清晰，在这种情况下最好直接咨询信贷员获取口径，不要自行猜测。

填错现金流量表中的项目有什么影响

这件事可以大可小。从最小的角度来看，银行要求你修改报表会耽误几天时间。如果情况严重的话就会被定性为"财务规范差"的客户。

我采访过一家股份制银行的审批主管，他给我透露了一些内幕。他们内部有个不成文的规定：如果一个企业的现金流量表里有明显的归类错误的话，那么它的通过率就会直接下降20%。为什么？因为报表填错了，要么说明你的财务水平不行，要么就是你在故意美化经营性现金流了。后者的性质就严重多了。

前年发生的一个案例至今我还记得。一家年营收五千万的贸易公司申请了五百万元流动资金贷款，资质还算过得去。结果审批系统跑出来之后发现经营性现金流很好看但是筹资活动那一栏却空无一物。审批员多看了眼后就发现了这家公司明明有借款要还可是钱怎么都找不到地方去了。查询过后全部位置填错。

最后怎么样？贷款批了，但是额度从500万降到300万，并且利率提高了10%。老板后来知道了原因之后拍大腿都来不及。

银行审批系统如何看你的现金流

目前大多数银行都用系统来处理数据，而不是人工一张张看报表。在系统的勾稽关系里设定好借款余额变动的时候，要和现金流量表中筹资活动相匹配。不对啊？直接预警吧

而且各个银行的标准也不一样。国有大行比较死板，错一个字都要打回来修改。一些城商行、农商行稍微灵活一点，但是也只是一些相对的。去年不是这样，今年很多银行都升级了风控系统，对现金流匹配度的要求更加严格了。

所以啊，还款时应该使用哪个现金流量这个问题并不是小事。它是银行对你整个财务规范性的一种评判。

借款现金流量填写时的操作避坑指南

说了这么多理论，给点实际的吧。怎样填才不会出错？

第一，本金走筹资、利息走经营（或者在筹资中）；第二部分的别纠结了按照填即可。短期借款、长期借款以及一年内到期的一年期以上的非流动负债所对应的本金减少全部计入"偿还债务支付的现金"。

第二，新借的借款要填入"取得借款收到的现金"中。进进出出地把借钱还钱的事情说清楚了。不要将新贷款的资金列入到“其他与经营活动有关的现金”当中去，那也是重灾区。

第三，如果进行了借新还旧、展期等操作的话，处理起来就比较复杂了。本质上就是两笔交易：一笔还款、一笔新的借款。都需要在现金流量表中反映出来。有些企业认为麻烦，只填写差额部分是不对的。金额小的时候没有人会去在意它，但是当金额大到一定程度时就会给审计或者银行带来问题。

我之前遇到过一个财务，把一笔200万的借新还旧操作，在现金流量表上只填了50万元差额。结果银行年审的时候发现对不上，直接要求企业出具书面解释。这件事情闹得很大众所不齿最后公司自己撤回了续贷申请

找不到的行业经验在网上搜不到

采访了很多从业者，我有一个经验觉得很有价值。很多企业主不知道的是：银行看你的现金流量表，并非只盯着数字本身，在关注"结构"方面也做得很好。

什么意思？如果经营性现金流长期为正，筹资性现金流也为正，而投资性现金流是负值的话，那叫什么？造血能力强，并且还在扩张。银行最愿意和这样的人打交道。

反过来，如果经营性现金流为负值的话，则只能依靠筹资来维持运转了。这个时候再把偿还借款填到经营活动当中去，这不是往枪口上撞吗？

还有一个细节。每个季度末、年末的时候，银行的审批标准都会变得更加严格。如果报表中出现任何不规范的地方的话，在这样的情况下被拒绝的概率就会大大增加。因此最好避开这些时间段提出申请。这个经验是我从一个支行行长那里听说的，并不一定所有的银行都是这样做的，但是留个心眼也没坏处。

具体的数字我记不太清楚了，但是根据那位行长的说法，在他们支行去年退回的贷款申请中，至少有三成是由于报表规范性的问题造成的，其中现金流分类错误的比例较大。

最后给出一个行动建议

如果你现在正要进行贷款年审或者申请新的贷款，那么就回去看看你上一期的现金流量表吧。关注一下"偿还债务支付的现金"这一项，在这里填进去的钱数是否跟你已经还清了借款本金相吻合？不对的话赶快改正掉，别让银行发现了。

实在拿不准的，可以直接向客户经理要一份他们银行的填报口径。不要不好意思开口，问清楚了省得后面反复折腾。